Giao dịch hàng ngày - Vững bước trên ngàn

[V79]

Vì nó vi phạm tiêu chí cực kỳ quan trọng của bộ môn đầu tư giá trị: “Không được tính lợi nhuận bất thường” khi tiến hành định giá.
=> 2020 có cái NTC3, 2021 có cái VSIP3 => Đều phải loại bỏ khoản đền bù đất. Chỉ có thể tính lợi nhuận ăn chia 32% từ NTC và 20% từ VSIP => EPS từ core biz giảm mạnh, ko phải 7k => 10k/cổ như các báo cáo đưa lên.

Ngoài ra, chart lúc này cũng ủng hộ cho những phân tích mang ý nghĩa tiêu cực.
***
Do vậy, định giá 40 là xứng đáng cho 3-5 năm tới (khi mà pháp lý của KCN Tân Bình mở rộng + Tân Lập chưa thể hoàn thành).
Ps: Phân tích theo trình độ CFA lv1, mang tính chất khách quan và công bằng. Người đọc tham khảo và tự ra quyết định mua bán.

Ô thế tiền mặt nhận từ NTU3 + Vsip bác vứt đi à
" Ko tính lợi nhuận bất thường " vào chỉ số định giá P/e thôi bác nhé. Thực tế là p/e đã tụt rồi nên ko có vde gì cả :)

 

[V79]

Vì nó vi phạm tiêu chí cực kỳ quan trọng của bộ môn đầu tư giá trị: “Không được tính lợi nhuận bất thường” khi tiến hành định giá.
=> 2020 có cái NTC3, 2021 có cái VSIP3 => Đều phải loại bỏ khoản đền bù đất. Chỉ có thể tính lợi nhuận ăn chia 32% từ NTC và 20% từ VSIP => EPS từ core biz giảm mạnh, ko phải 7k => 10k/cổ như các báo cáo đưa lên.

Ngoài ra, chart lúc này cũng ủng hộ cho những phân tích mang ý nghĩa tiêu cực.
***
Do vậy, định giá 40 là xứng đáng cho 3-5 năm tới (khi mà pháp lý của KCN Tân Bình mở rộng + Tân Lập chưa thể hoàn thành).
Ps: Phân tích theo trình độ CFA lv1, mang tính chất khách quan và công bằng. Người đọc tham khảo và tự ra quyết định mua bán.

Em định giá chi tiết cho bác xem nhé :
1. Tiền mặt = 2497 tỉ = 18.4k/cp
- Nợ vay NH : 116.4+ 528 = 644 tỉ
□ => khoản này có giá = 13.7k/ cp
2. Khoản phải thu còn lại của NTU3 + Vsip
Cần thu : 2175 tỉ
- NTU3 = 345ha × 2.1 tỉ = 724 tỉ
- Vsip = 691 ha ÷ 2.1 tỉ = 1451 tỉ ( đây là tối thiểu e tính, thực tế là thu 1,2 ti/ha + 20 % LN )
Đã thu = 860 + 150 = 1010 tỉ
□ => Còn lại = 1165 tỉ tức là 8.6k
3. DTTC dài hạn :
- 32.85% NTC = 1683 tỉ ( giá này chấp nhận được vì NTC đã có cú giảm từ 300k xuống 213k)
- Đơn vị khác = 130.8 tỉ
- Tiền gửi : 51.7 tỉ
□ => Total : 1866 tỉ tương đương giá 13.8k/cp
4. Mảng cao su :
□ - Định giá 25k/cp ( tính đơn giản xem giá cp mấy năm trc khi có k/h chuyển đổi kcn)
- Còn lại Khoản phải thu + HTK ... > Nợ phải trả khác nên ko tính
- Giá trị thanh lí nếu bán 1 số tài sản khác : ko tính
□ Vậy giá các khoản trên là :
13.7+ 8.6 + 13.8+ 25 = 61k/cp
□ Giá cp htai = 58k
Như vậy bác chỉ phải trả 0 đồng cho 4000ha chuyển đổi KCN đô thị sâp tới
Em phân tích nvay có đúng ko chị @TTN nhỉ
□ [Kết luận] :
Trình độ CFA level 1 mà bác @Chán ptich nvay là chớt ae rồi

 

[hsx_lawyer]

Em định giá chi tiết cho bác xem nhé :
1. Tiền mặt = 2497 tỉ = 18.4k/cp
- Nợ vay NH : 116.4+ 528 = 644 tỉ
□ => khoản này có giá = 13.7k/ cp
2. Khoản phải thu còn lại của NTU3 + Vsip
Cần thu : 2175 tỉ
- NTU3 = 345ha × 2.1 tỉ = 724 tỉ
- Vsip = 691 ha ÷ 2.1 tỉ = 1451 tỉ ( đây là tối thiểu e tính, thực tế là thu 1,2 ti/ha + 20 % LN )
Đã thu = 860 + 150 = 1010 tỉ
□ => Còn lại = 1165 tỉ tức là 8.6k
3. DTTC dài hạn :
- 32.85% NTC = 1683 tỉ ( giá này chấp nhận được vì NTC đã có cú giảm từ 300k xuống 213k)
- Đơn vị khác = 130.8 tỉ
- Tiền gửi : 51.7 tỉ
□ => Total : 1866 tỉ tương đương giá 13.8k/cp
4. Mảng cao su :
□ - Định giá 25k/cp ( tính đơn giản xem giá cp mấy năm trc khi có k/h chuyển đổi kcn)
- Còn lại Khoản phải thu + HTK ... > Nợ phải trả khác nên ko tính
- Giá trị thanh lí nếu bán 1 số tài sản khác : ko tính
□ Vậy giá các khoản trên là :
13.7+ 8.6 + 13.8+ 25 = 61k/cp
□ Giá cp htai = 58k
Như vậy bác chỉ phải trả 0 đồng cho 4000ha chuyển đổi KCN đô thị sâp tới
Em phân tích nvay có đúng ko chị @TTN nhỉ
□ [Kết luận] :
Trình độ CFA level 1 mà bác @Chán ptich nvay là chớt ae rồi

Mảng cao su mà định giá 3500 tỷ là đắt rồi, đã tính bán cả đống đất cao su rồi thì còn đâu ra lợi nhuận từ cao su nữa. Còn định giá đất thì vô chừng, nói vốn hoá 10000 tỷ cũng được mà dự phóng 20000 tỷ cũng có cái hợp lý.

 

[V79]

Mảng cao su mà định giá 3500 tỷ là đắt rồi, đã tính bán cả đống đất cao su rồi thì còn đâu ra lợi nhuận từ cao su nữa. Còn định giá đất thì vô chừng, nói vốn hoá 10000 tỷ cũng được mà dự phóng 20000 tỷ cũng có cái hợp lý.

Diện tích đất cao su đã bù bằng DT ở Campuchia rồi nhé

 

[chim_non]

Hello Tuần mới, tháng mới cả nhà

 

[betaplamgiau]

CTG, VCB bay quá :)


Sent from my iPhone using Tapatalk

 

[ktxd]

Hello Tuần mới, tháng mới cả nhà

giờ chỉ mong nở lấp đc cái GAP là đủ ấm no

 

[newMos]

CTG, VCB bay quá :)


Sent from my iPhone using Tapatalk

Năm nay ngành ngân hàng oách quá :))

 

[newMos]

giờ chỉ mong nở lấp đc cái GAP là đủ ấm no

Dịch bệnh vẫn phức tạp nên cần thêm thời gian :))

 

[betaplamgiau]

Năm nay ngành ngân hàng oách quá :))

Anh còn bank nào không


Sent from my iPhone using Tapatalk

 

[betaplamgiau]

Dịch bệnh vẫn phức tạp nên cần thêm thời gian :))

Tiền có biết làm gì đâu, chơi game tạm vậy


Sent from my iPhone using Tapatalk

 

[Hinode]

sáng sớm lái đã dở trò ở GIL rồi

 

[ktxd]

CTG, VCB bay quá :)


Sent from my iPhone using Tapatalk

sau sự kiện này, chức CT bank cực kỳ sáng giá
vì ngầm hiểu là con đường vào TW chưa bao giờ dễ dàng như thế

 

[betaplamgiau]

sau sự kiện này, chức CT bank cực kỳ sáng giá
vì ngầm hiểu là con đường vào TW chưa bao giờ dễ dàng như thế

Ít ra cũng là tư tưởng hơi đổi mới chút :))


Sent from my iPhone using Tapatalk

 

[newMos]

Anh còn bank nào không


Sent from my iPhone using Tapatalk

Đợt này không anh nhé :)

 

[Chán]

Em định giá chi tiết cho bác xem nhé :
1. Tiền mặt = 2497 tỉ = 18.4k/cp
- Nợ vay NH : 116.4+ 528 = 644 tỉ
□ => khoản này có giá = 13.7k/ cp
2. Khoản phải thu còn lại của NTU3 + Vsip
Cần thu : 2175 tỉ
- NTU3 = 345ha × 2.1 tỉ = 724 tỉ
- Vsip = 691 ha ÷ 2.1 tỉ = 1451 tỉ ( đây là tối thiểu e tính, thực tế là thu 1,2 ti/ha + 20 % LN )
Đã thu = 860 + 150 = 1010 tỉ
□ => Còn lại = 1165 tỉ tức là 8.6k
3. DTTC dài hạn :
- 32.85% NTC = 1683 tỉ ( giá này chấp nhận được vì NTC đã có cú giảm từ 300k xuống 213k)
- Đơn vị khác = 130.8 tỉ
- Tiền gửi : 51.7 tỉ
□ => Total : 1866 tỉ tương đương giá 13.8k/cp
4. Mảng cao su :
□ - Định giá 25k/cp ( tính đơn giản xem giá cp mấy năm trc khi có k/h chuyển đổi kcn)
- Còn lại Khoản phải thu + HTK ... > Nợ phải trả khác nên ko tính
- Giá trị thanh lí nếu bán 1 số tài sản khác : ko tính
□ Vậy giá các khoản trên là :
13.7+ 8.6 + 13.8+ 25 = 61k/cp
□ Giá cp htai = 58k
Như vậy bác chỉ phải trả 0 đồng cho 4000ha chuyển đổi KCN đô thị sâp tới
Em phân tích nvay có đúng ko chị @TTN nhỉ
□ [Kết luận] :
Trình độ CFA level 1 mà bác @Chán ptich nvay là chớt ae rồi

Ok Thầy nhé, mỗi level mỗi góc nhìn khác nhau. Thế mới là thị trường ạ.
Anyway, em vẫn giữ quan điểm định giá của mình. 40 on the south china way. :)

 

[Hinode]

Hello Tuần mới, tháng mới cả nhà

Chào mừng hội làng thành công tốt dẹp, VNi vượt 1200 thôi anh :D

 

[ktxd]

Chào mừng hội làng thành công tốt dẹp, VNi vượt 1200 thôi anh :D

ứ tin

 

[Hinode]

ứ tin

bằng ý chí 1 cá nhân sẽ làm được anh ơi, nhưng sau đó thì ....

 

[TTN]

Thị trường cũng không đến nỗi nhỉ?
Sáng ra không dám mở bảng điện vì sợ trắng bên mua. Vừa hé nhìn thấy vẫn xanh đỏ tím vàng mới dám ló mặt ra